cwayinvestment

วันนี้นำเครื่องมือ วิเคราะห์ราคาเชิงปริมาณชื่อ Quantitative Qualitative Estimation (QQE) มาแนะนำกันครับ ความน่าสนใจของเจ้าตัวนี้คือการใช้ค่าความผันผวน (volatility) มาเป็นตัวตีความถึงจังหวะการซิ้อขาย ไม่ทราบมาแต่มีใช้กันมานานหลายปีแล้ว มีใช้เป็นฟีเจอร์ในโปรแกรมเทรดชื่อดังหลายตัว

สืบเนื่องจากช่วงนี้กำลังพัฒนาระบบเทรดในสินค้าโภคภัณฑ์ เลยทำให้ต้องอ่านงานวิจัยและบทความเกี่ยวกับ Strategies เยอะ เลยมีโอกาสไปพบอะไรเจ๋งๆหลายอย่าง อินเตอร์เน็ตและ search engine อย่าง Google ช่วยเราได้เยอะจริงๆ

การพัฒนาระบบ สิ่งที่สำคัญไม่แพ้กับการทำ Black Testing ก็คือขั้นตอนการประเมินผลการทำงานของระบบ ในสถานการณ์จริง เพื่อตรวจสอบประสิทธิภาพของระบบ และการเทรดของเทรดเดอร์ ขั้นตอนการประเมินผล มีหลายโมเดล โมเดลหนึ่งที่ผมจะนำมาเสนอคือเรื่องของ MAE/MFE

คนรวย หรือเศรษฐี ไม่จำเป็นที่จะต้องฟุ่มเฟือยเสมอไป ผมเคยมีโอกาสไปเยี่ยมบ้าน คุณพี่ผู้หญิงเจ้าของโรงสี เศรษฐีที่ดินท่านหนึ่ง บ้านเขาใช้ของดีมีระดับหมด มองภายนอกเหมือนจะฟุ่มเฟือย แต่สิ่งหนึ่งที่ผมประจักษ์ต่อสายตา ก็ตอนเข้าไปในห้องน้ำของบ้านหลังใหญ่มูลค่าหลายสิบล้าน ผมเห็นหลอดครีมล้างหน้ายี่ห้อ ดังจากต่างประเทศ ที่ถูกตัดผ่าครึ่ง เพื่อให้สามารถเอานิ้วล้วงเข้าไป ตักครีมที่บีบไม่ออก มาใช้ต่อได้จนหมด เห็นหลอดยาสีฟันยี่ห้อดังราคาแพง ที่บีบจนยับ แทบจะเหลือเค้าโครงของเดิม

ตั้งแต่ปลายสัปดาห์ที่ผ่านมา เหมือนวิกฤติการเงินยูโรกลับมาเป็นประเด็น อีกครั้งเมื่อ ภาคธนาคารของ Cyprus ที่มีขนาดใหญ่ 8 เท่าของเศรษฐกิจประเทศ GDP เกิดทำท่าว่ากำลังจะประสบกับปัญหาทางการเงิน ทำให้ ECB และ IMF ถกประเด็นนี้กันอย่างหนัก ก่อนจะแถลงการอนุมัติเงินช่วยเหลือ 1 หมื่นล้านยูโร กับไซปรัส

เวลาเป็นทรัพยกรที่มีค่าของชีวิต เพราะชีวิตแต่ละคนมีเวลาที่จำกัด เราใช้มันแลกเงิน แรกความสุข ในเมื่อมันเป็นสิ่งมีค่าก็จำเป็นต้องใช้มันอย่างเกิดประโยชน์

การมีเป้าหมาย เป็นสิ่งสำคัญ เพราะมันเป็นเหมือน จุดดึงดูดเราให้วิ่งเข้าไปหา แต่การเร่งรีบ หรือเร่งรัดจะวิ่งไปหาเป้าหมาย ในเวลาอันสั้น อาจจะทำให้เราหลงลืมรายละเอียด ของสิ่งสวยงาม ที่เกิดขึ้นระหว่างทางก็เป็นได้

ผมเป็นคนไฮเปอร์ เป็นเจ้าโปรเจค มีโครงการอะไรต่างๆอยากทำมากมาย ไอเดียส่วนใหญ่ผุดออกมาเมื่อเราได้ อ่าน ได้ดู ได้เห็น หลายสิ่งรอบตัวทำให้เกิดอยากทำงานสร้างสรรค์ในแบบของเราด้วยตัวเราบ้าง เริ่มคิดเริ่มฝัน ก็มันส์ก็สนุกและมีความสุขแล้ว

Pivot Points เป็นเครื่องมือหนึ่งที่นิยม นำมาใช้ประกอบการสังเกตและวิเคราะห์การเคลื่อนที่ของราคา โดยมีลักษณะการทำงาน แบบเส้นสังเกต ในรูปแบบแนวรับแนวต้านที่ แสดงการเคลื่อนตัวและกำลังของการเคลื่อนที่ ในระดับราคาต่างๆ 

  Techno fundamental เป็นแนวทางการลงทุน ที่ใช้การผสมผสานข้อเด่นของการวิเคราะห์หุ้นทั้งสองแบบ คือ การวิเคราะห์ทางเทคนิค(Technical analysis) และการวิเคราะห์เชิงพื้นฐานกิจการ(Fundamental Analysis) เข้าด้วยกัน โดยแนวทางการลงทุนลักษณะนี้ สามารถประยุกต์ใช้ได้ทั้งการลงทุนทั้งแบบระยะกลางและระยะยาว

ปัจจุบันเรื่องของการเงินการลงทุน เป็นสิ่งที่มีความจำเป็นอย่างมากในการดำรงชีวิตในอนาคต ยุคที่อัตราดอกเบี้ยต่ำ เงินเฟ้อเริ่มสูง การจะทำให้เงินทองที่หามาได้เติบโตงอกเงย และไม่ด้อยถอยค่า จึงเป็นสิ่งที่จำเป็นยิ่งนัก การที่เราได้เข้ามาเป็นนักลงทุน ผมว่าเป็นจุดเริ่มต้นที่ดี ในเรื่องของการบริหารเงินออม นำไปลงทุนให้เติบโต เพราะถ้าต้องการมีความมั่นคงทางการเงินในอนาคตการขยันทำงานอย่างเดียวไม่พออีกต่อไป เพราะการหาเงิน มันต่างจากการบริหารเงิน ตรงที่ว่า การหาเงินถ้าหยุดทำงาน เงินก็หยุดไหลเข้ามา ไม่ว่าจะมีเงินเดือนมากมายเท่าไหร่ หรือทำธุรกิจส่วนตัวใหญาโตเพียงไหน แต่ก็ไม่สามารถการันตรีความมั่นคงในอนาคตได้  เนื่องจากอนาคตเป็นสิ่งไม่แน่นอน ถ้าเรายังตื่นขึ้นมาทำงานได้ เงินก็ไหลเข้ากระเป๋าเราได้ แต่ถ้าเราเจ็บเราป๋วย หรือประสบอุบัติเหตุ หรือเกิดเหตุไม่คาดฝัน จนไม่สามารถทำงานได้ เมื่อนั้นเงินที่เคยไหลเข้ามาก็จะหมดไป  การฝากความหวังกับการได้รับเงินเดือนเพิ่ม อาจจะไม่ใช่ทางออกเพราะ ในยุคที่เศรษฐกิจโลกชะลอตัว นโยบายประชานิยมเพิ่มค่าแรงขั้นต่ำ พวกนี้ล้วนกดดันต้นทุนการดำเนินธุรกิจของบริษัทใหญ่น

มีโอกาสเจอรุ่นพี่ที่เคยทำงานด้วยกัน เขาซื้อหนังสือที่ผมเขียนไปอ่านจนจบ เลยสนใจอยากมาลงทุนในตลาดหุ้น พูดคุยกันพอประมาณ แต่ผมติดใจคำแรกที่พี่เขาเอื้อนเอ่ยออกมามาก นั้นคือ เขาบอกว่า "เขาอยากไปเสี่ยงดวงในตลาดหุ้น" เผื่อว่าจะรวยเป็นเศรษฐีบ้าง

ผมเคยมีโอกาสได้คุยกับพี่คนขับแท็กซี่คนหนึ่ง แกเป็นคนอุบลเข้ามาทำงานในกรุงเทพตั้งแต่หนุ่ม แกก็เหมือนผู้ใช้แรงงานทั่วไป ขับรถหาเงิน เงินที่ได้แต่ละเดือนก็ไม่มากเมื่อเทียบกับค่าครองชีพและรายจ่ายที่เลี้ยงครอบครัว ชักหน้าไม่ถึงหลังใช้กันแบบเดือนชนเดือน กิจกรรมที่หนีไม่พ้นทุกเดือนก็คือการต้องมานั่งลุ้นหวย ทุกวันที่ 1 และ 16 ด้วยความหวังที่ว่าสักวันจะมีเงินล้านก่อนตาย ให้ได้ภาคภูมิใจ พี่คนนี้อัธยาศัยดี พูดคุยเป็นกันเอง สิ่งที่หนึ่งผมเห็นคือ แกชอบสูบบุหรี่ ดูจากกลิ่นที่ค้างในรถและซองบุหรี่หน้ารถ แกบอกว่าบุหรี่เป็นสิ่งที่ขาดไม่ได้ สูบมาตั้งแต่ยังหนุ่ม สูบทุกวัน โดยเฉลี่ยก็วันละซอง เรื่องของพี่คนนี้ทำให้ผมนึกถึงข้อความของพี่ตู่  วรวรรณ ธาราภูมิ  เขียนไว้ว่า  "เลิกบุหรี่วันละซอง เดือนนึงประหยัดได้ 2,400 บาท 30 ปีผ่านไป หากเอาเงินนี้ลงทุนทุกเดือน ด้วยผลตอบแทนคาดหวังปานกลางค่อนข้างสูง 8% มันจะกลายเป็น 3.5 ล้านบาท !!!! " ลองคิดกรณีของพี่คนขับแท็กซี่ สูบบุหรี่วันละ 1 ซอง ยี่ห้อง xxx ซองละ 59 บาท 1 เดือนมีรายจ่ายค่าบุหรี่ 1770 บาท ใน 1 ปีพี่เขาจะมีรายจ่ายเฉพาะค่าบุหรี่ 21240 บาท

เมื่อเช้ามี email เข้ามาคุยเรื่องเกี่ยวกับการทำระบบเทรด และการใช้อินเคเตอร์ประเภท Price indicator พี่เขาพูดถึงการใช้อินดิเคเตอร์และนำตัวอย่างหน้าจอโปรแกรมกราฟหุ้นของเขามาให้ดู ทำเอาผมตกใจเพราะมันเยอะแยะหลากสี เต็มไปด้วยเส้นสายตางๆ แอบสงสัยว่าทำไมมันเยอะจัง คุยไปคุยมาพบว่า พี่ท่านนี้ชอบเครื่องมือหลายตัวนำมาใช้รวมกันมันจะได้แม่นยำขึ้น!!! ถามต่อไปอีกว่าที่แม่นยำ พี่ทราบได้ยังไงเคยทดสอบ Forward Test และ Back Test ไหม??? แกบอกว่าไม่เคยที่รู้ว่าแม่นเพราะเสียเงินไปเรียน เซียนเขาสอนมา เอามาใช้มันก็ยังไม่ขาดทุน ปัญหาใหญ่ของการใช้เทคนิคอลสำหรับ นักลงทุนที่ผมพบ คือพวกเราไม่เข้าใจมันอย่างลึกซึ้ง เราเน้นที่ตัวเส้น เน้นที่การดูกราฟิก มากกว่าการทำความเข้าใจสมการ หรือโมเดลคณิตศาสตร์ แถมยังไม่เคยทดสอบและทดลองกับพฤติกรรมของหุ้นและจังหวะการเคลื่อนไหวของ ราคาก่อนใช้ เครื่องมือนั้นๆ มันจึงทำให้เกิด ความบกพร่อง ผิดพลาด และขาดประสิทธิภาพ ยกตัวอย่างแค่ค่าเฉลี่ย ผมลองทดสอบถามเบื้องต้นว่าทำไมใช้ WMA ทำไมไม่ใช้ EMA SMA MMA TSMA ทำไมต้อง 50 วัน 20 วัน 200 วัน ทำไมไม่ใช่ 18 36 วัน คำถามเบื้องต้นเหล่านี้