ข้ามไปที่เนื้อหาหลัก

บทความ

รีวิว Way of the Turtle Turtle

รีวิวหนังสือ Way of the Turtle Turtle หนังสือเรื่องการเทรดและการพัฒนาระบบของสา ย Turtle trading system อีกเล่มที่ติดอันดับดีที่สุด ด้านกลยุทธ์การเทรด เล่มนี้เขียนโดยเทรดเดอร์/ นักพัฒนาระบบดัง คุณ Curtis Faith ซึ่งเนื้อหาในเล่มอัดแน่น และครบเครื่องมาก  หลักสอนที่มาจากประสบการณ์ตรง การเป็นนักเก็งกำไรที่เข้าใจความเสี่ยง การเทรดระยะกลางยาว การอยู่รอดและความสำเร็จอย่างยั่งยืน รวมถึง idea สำคัญการใช้เทคนิคอลแบบไม่คาดเดาอนาคต(ประ เด็นที่นักเก็งกำไรจำนวนมากยังเข้าใจผิดอย ู่) . ผมรีวิวประเด็นสำคัญ ในแต่ละส่วนไว้ให้ ถ้าสนใจลองเข้าไปฟัง นะครับ  https://www.youtube.com/ watch?v=vPDLFdpq0Q0

spreadsheet trader

ตอบคำถามเมื่อวาน มีน้องเทรดเดอร์สายโปรแกรมเมอร์ ถามมาว่า ใช้ spreadsheet ทำทดสอบระบบแบบ back testing ได้หรือไม่ ? ตอบคือทำได้ครับ แต่ต้องเขียนโปรแกรมในการประมวลผลข้อมูลแล ะการคำนวณค่า stat เอาเอง ส่วนตัวผม สมัยเริ่มทำ trading system ใหม่ๆก็เคยบอกแล้ว ผมทดสอบระบบใน excel ไม่ได้ใช้โปรแกรมอะไรซับซ้อนเหมือนกัน ดังนั้นถ้าไม่ต้องการทำอะไร ซับซ้อนมาก ใช้ spread sheet ทำก็ได้เช่นกัน แต่อาจจะต้อง hardcore  ในการเขียนโปรแกรมหน่อย วันนี้ทำตัวอย่างมาให้ดู ใน Google spread sheet 1.เขียน script ดึงข้อมูลจาก google finance หรือ quantdl  2.เขียนสูตรคำนวณโมเดลการซื้อขาย ผมใช้ WMA และ Volume spread เพื่อทำระบบเทรดแบบ WMA Cross Over 3. จากนั้นก็เขียน script ให้มันประมวลผลการเทรดและคำนวณ equity curve และ balance curve สรุป ถ้ามี skill แต่ ทุนน้อย ไม่มีเงินซื้อข้อมูล ซื้อโปรแกรมทดสอบ ก็แนะนำให้ลองใช้ spreadsheet ดูครับ

GRID Trading System (ฺbehind the scene)

GRID นี้ก็คือ Quant strategies ประเภทหนึ่งนะครับมีทั้งแบบ  linear และ non linear เบื้องหลังจะพัฒนาระบบได้ดี  หรือ advance แค่ไหนอันนี้ขึ้นกับความเข้ าใจ โดยเฉพาะเรื่องของ probability(price stat) นำมาประยุกต์ใช้ได้ทั้งเกมส ์รับและรุก ด้านเกมส์รับจะทำ grid ให้สมบูรณ์อมตะ มีค่า SF สูงก็ต้องคำนวณเงิน ไปให้ถึงจุด CP (low probability) เพื่อป้องกัน risk ส่วนจะเล่นเกมส์รุก ก็ต้องหันมาเรียนรู้เรื่องก ารวางแทกติกการใช้ volatility ที่เกิดใน active zone (high probability) มากๆ จะทำ GRID Trading System ให้สำเร็จ ต้องเข้าใจพฤติกรรมราคาของส ินค้า เป็นอันดับแรก ควรจะเริ่มจากการทำ data analysis ก่อนเสมอ เพราะเมื่อเราเข้าใจ พฤติกรรมของราคา ในช่วงเวลาต่างๆ ภาวะปัจจัยแวดล้อมต่างๆ การวางแผนการเทรด การรับมือกับความเสี่ยง ก็จะดียิ่งขึ้น  ในภาพข้อมูล GOLD ช่วงเวลา 10 ปี แยกประเภทตามช่วงปีต่างๆลอง ดูการเปลี่ยนแปลงของ ราคา และ volatility และลองตอบคำถามที่ผมตั้งโจท ย์ให้ไปคิดนะครับ ว่า  1. ผลตอบแทนของทองคำที่ผ่านมา มันแปรผันตรงกับ เวลาที่ถือครอง หรือไม่? 2. ทำไมทองคำ จึงเป็นสินค้าที่นิยมมีการเ ก็งกำไร จ

trading psychology 101

ชวนมาเรียนเรื่อง trading psychology สัปดาห์นี้ผมเตรียม vdo เรื่องจิตวิทยากับการเทรด จำนวน 8 ตอนความยาวกว่า 3 ชม. ไว้ให้สมาชิกได้ศึกษากัน  สามารถเข้าไปชมได้ที่ช่องจา ก link ด้านล่างครับ https://www.youtube.com/playlist?list=PLm21We5eSHK82y_r0MLnUWl4ResegbJJ-

เทรดหุ้นโดยไม่ต้องตัดขาดทุน

มีคำถามมาทางกล่องข้อความ อยากให้แนะนำวิธีเทรดหุ้นโด ยไม่ต้องตัดขาดทุน(stoploss ) จริงๆต้องเริ่มต้นทำความเข้ าใจเรื่อง stoploss ก่อนนะครับ ประเด็นมันไม่ได้อยู่ที่มีห รือไม่มี stoploss ประเด็นหลักมันอยู่ที่การจั ดการกับการขาดทุนที่เกิด ถ้าจะเอา stoploss ออกจากสมการง่ายมาก เราก็ต้อง จัดการความเสี่ยง(Risk) ที่เกิดจากความผิดพลาดให้ได ้ก่อน  วิธีการเอาแบบ basic กำปั้นทุบดินไม่ต้องพูดถึงป ระสิทธิ์ภาพการใช้เงิ นเลยนะ step1 >> คิดว่าเรามีเงินทุน(balance ) เท่าไหร่ step2 >> คำนวณค่าเรารับการขาดทุนสูง สุดได้เท่าไหร่ (ขาดทุนแล้วนอนหลับ ไม่หมดตัว ไม่เครียด) step3>> เทรดหุ้นเท่าจำนวนเงิน ขาดทุนที่รับได้ ตย. คุณมีเงิน 1,000,000 รับการขาดทุนได้ 30000 บาท หรือก็คือ 3% ของเงินทั้งหมด ดังนั้น ก็ไปเทรดหุ้น aa ด้วยเงินแค่ 30000 บาทราคาหุ้นละ 100 บาทซื้อได้ 300 หุ้น >> สมมติเกิดขาดทุน worst case คือหุ้นมูลค่าเป็นศูนย์ หรือบริษัทล้มละลาย ก็จะเสียเงินสูงสุด 30000 บาทเท่านั้น เลือกหุ้นหรือสินค้าที่เทรด ดีๆถ้ามันเกิดได้ยากก็แปลว่ าโอกาสขาดทุนหมดเงินก็จะต่ำ ลง แถมทำให้ ไม่ต้องรีบ stoploss

trading view & back testing tool

มีคนถามถึง โปรแกรมทดสอบระบบ อย่างง่าย ฟรี และไม่ต้องเขียนโปรแกรมยุ่ง ยาก(แหม ช่างอยากได้จริงๆ) ผมแนะนำ trading view ครับ เพราะมันทดสอบระบบ กลยุทธ์การซื้อขายเบื้องต้น ได้ ง่ายด้วย script ไม่กี่บันทัด เรียกใช้ indicator มาผูกรวมกันได้ กรณีอยากรู้ว่า logic หรือ idea ของเงื่อนไขซื้อขาย มัน OK ไหมลองดูได้ อีกข้อดีคือ product เยอะ ตามสไตล์ trading view เพราะข้อนี้ผมถึงได้มาลองใช ้ เนื่องจากจะทดสอบกับ ETF ก ็เลยมาลองเล่นของเจ้านี้ Strategies tester เป็นฟีเจอร์ใหม่ที่ trading view เพิ่งออกมาไม่นาน โดยเพิ่มจาก pine script เดิมที่มีซึ่งเปิดให้นักพัฒ นาไปเขียน code สร้าง indicator หรือ model บน platform (แต่ปัจจุบันยังสู้ MT4 MT5 เพราะ pine script มันมีข้อจำกัดในการ implement ระบบขั้นสูง ) การทำงานก็ง่ายเขียน code และ compile จากนั้น build ใส่ในกราฟ มันจะทดสอบกับข้อมูล ย้อนหลังให้ระดับหนึ่ง และ ก็รัน real time mode แบบ forward test บน web application ให้ด้วย รวมๆสำหรับ ของฟรีก็ OK มากเลย อย่างในภาพผมก็เขียน code ทดลองซื้อขายแบบง่ายๆแบบ pyramid trading ก็ได้ผลดังภาพ จาก code ไม่ถึง 10 บรรทัด รวมๆก

การใช้งาน trailing stop

เรียนเรื่องการใช้ trailing stop ในการเทรดกัน โดยเทคนิคนี้จะช่วยเพิ่มประ สิทธิภาพการเทรดและลดการขาด ทุนกำไรจากความผันผวนของราค าได้ โดยบทเรียนแบ่งเป็น 3 ตอน ดังนี้ - introduction - Type of trailing stop  - Trailing stop method เข้าชมได้จาก link ด้านล่าง https://youtu.be/ XzVdzoTUCz4 https://youtu.be/ rfSUBRtyLIk https://youtu.be/ 0YNJiHI4bQA

กลยุทธ์อะไรดีที่สุด

-ถ้าเราไปฟังคนใช้ "Trend Following" ก็จะได้ยินคำโฆษณาและพูดแต่ ข้อดีของมัน -ถ้าเราไปฟังคนใช้ "Swing Trading" ก็จะได้ยินคำโฆษณาและพูดแต่ ข้อดีของมัน -ถ้าเราไปฟังคนใช้ "แท่งเทียน ใช้กราฟเปล่า" ก็จะได้ยินคำโฆษณาและพูดแต่ ข้อดีของมัน - ถ้าเราไปฟังคนใช้ "Grid system" ก็จะได้ยินคำโฆษณาและพูดแต่ ข้อดีของมัน ดังนั้นสาระคงไม่ใช่ "การเชื่อ" เคลิ้มไปตามผู้พูด หรือการมานั่งเปรียบเทียบว่ ากลยุทธ์อะไรดีที่สุด แต่สาระคือ การเข้าใจ หาสิ่งที่เหมาะสมที่สุดกับต ัวเรา  อย่าใช้กลยุทธ์เพียงเพราะเช ื่อว่ามันจะดี เชื่อมั่นตามคำบอกเล่าหรือ เชื่อเพียงเพราะท่องจำต่อๆก ันมา แต่ไม่เข้าใจ เมื่อไม่เข้าใจก็มองไม่เห็น ข้อจำกัด ข้อเสียของกลยุทธ์ มองไม่เห็นความเสี่ยง สุดท้ายพอเจ๊งขาดทุน ก็โทษเครื่องมือ โทษระบบ เปลี่ยนสำนัก เปลี่ยนกูรู หากลยุทธ์ใหม่ วนซ้ำพายเรือในอ่างไม่รู้จบ  จนกว่าจำหมดแรงเลิกเป็นเทรด เดอร์ไป ถ้าอยากศึกษากลยุทธ์ อย่าไปฟังแค่สรรพคุณข้อดี จงตั้งคำถาม ถึงข้อเสีย ข้อด้อยของกลยุทธ์ แล้วทำความเข้าใจ ก่อนจะนำมันมาใช้ แล้วให้เวลาในการทดลองลงมือ ปฏิบัติ ให้มาก

Bear Market Survival Guide

แนะนำ paper หนึ่งให้ลองอ่านกันชื่อ Bear Market Survival Guide ของ vanguard  ที่ อยากให้อ่านเพราะอยากให้เห็นภาพว่าตอนวิกฤติมันเกิด ตลาดหมีมันมามันเป็นอย่างไร เราจะมีกลยุทธ์เอาตัวให้รอดอย่างไร  ผมว่าปัญหาของนักเก็งกำไรรุ่นหลังคือ เราเริ่มเรียนแต่จะหากำไร แต่มักจะละเลยเรื่อง การเอาตัวรอด หรือการเล่นเกมส์รับ การบริหารความเสี่ยง paper นี้พูดถึงวิกฤติตอน .dotcom ปี 2000–2001 ตอนนั้นตลาดสหรัฐวิ่งกระฉูดติดกันมานาน จนถึงจุดระเบิดร่วงลง -33% โดยผู้เขียนสรุปเทคนิค 6 ข้อสำคัญในการรับมือวิกฤติไว้ ประวัติศาสตร์มันสอนอะไรเราเยอะนะครับ การอยู่รอดมันไม่ได้มาจากการทำกำไรได้เยอะๆ เร็วๆ แต่มันมาจากการเข้าใจ และรู้จักวางแผน บริหารจัดการความเสี่ยง รับมือกับอนาคตที่เราไม่รู้ว่าอะไรจะเกิด ลองศึกษาดูครับ http://www.vanguard.com/pdf/bmsg.pdf

Wallstreet meet Silicon valley

ปัจจุบันมันกลายเป็น wall street ร่วมกับ silicon valley ไปแล้ว จะบอกว่ากลุ่มเนริ์ด ไม่มาทำอะไรแบบนี้ก็คงเป็นเรื่องปฏิเสธไม่ได้แล้วในตอนนี้ อย่างปัจจุบัน HFT ที่เน้นเร็ว เน้นได้เปรียบความเร็ว ก็ได้ทีมวิศวกร พัฒนาระบบประมวลผลและการรับส่งข้อมูลจากจนการ execute order มันเร็วขึ้นจาก microseconds ไป nano second ที่พัฒนาไปมากในช่วงปีนี้คือ HFT ไม่เน้นเร็วอย่างเดียว มันเน้นฉลาด เพิ่มความสามารถด้วย Machine learning เข้าไป บวกกับเทคโนโลยี Big Data การประมวลผลข้อมูลขนาดใหญ่ที่รวบรวมจากอินเตอร์เน็ตจาก social media ทำให้มันคิดประมวลผลสถานการณ์ที่เกิด ประเมิน sentiment ตลาดจากข่าว และจัดค่าน้ำหนักเพื่อคัดกรอง จากนั้นชิงตัดหน้าด้วยความเร็ว ในการเข้าซื้อขาย การเข้าออกที่เร็วและมีปริมาณมาก ทำให้เกิดผลต่อ volatility ตลาด เกิดการเคลื่อนที่ของพฤติกรรมราคา ทำให้ มีผลต่อการตัดสินใจ ของผู้เล่น อื่นๆในตลาดตามมา แล้ว HFT ก็ใช้ความได้เปรียบในการเข้าออก เพื่อเก็บกำไรที่ได้จากสถานการณ์ที่เกิด ตรงนี้มันกลายเป็นกลยุทธ์แล้วเป็นความได้เปรียบมหาศาลของ smart player ระดับนี้ แน่นอนว่าอนาคต ความยากในการเทรดคงจะเพิ่มมา

Traders: Millions By The Minute

เดือนนี้คำถามประเภทอยากเป็ น Trader , Freedom trader, Full time trader เยอะมากในอีเมล พยายามตอบไปเท่าที่จะมีเวลา อำนวย แต่คำแนะนำหนึ่ง ของคนที่คิดจะเป็น Trader หรือนักเก็งกำไร คือ ผมอยากให้ดูสารคดีนี้ ซึ่งเป็นสารคดีของ BBC ที่ดีมาก เขาพูดถึงเทรดเดอร์แบบครบทุ กประเภท ทั้งเทรดเดอร์อิสระ, แม่บ้านเทรดเดอร์, rookie trader ,prop trader , HFT , floor trader,Hedge fund manager ทั่วโลก จากตลาดหลักต่างๆ คือเร าจะได้เห็นภาพ เห็นแง่คิดของเส้นทางอาชีพเ ทรดเดอร์จริงๆครบมาก ทั้งเรื่องกระบวนการพัฒนาตั วเอง การทำงาน ชีวิตประจำวันและอื่นๆ สารคดีชื่อ 'Traders: Millions By The Minute' มี 2 ตอน ความยาวประมาณ120 นาที  เนื่องจากผมดูแล้วมันเป็นสา รคดีที่มีประโยชน์จริงๆ สำหรับ เทรดเดอร์ ผมเลยสรุปความเป็นภาษาไทยใน แต่ละตอน แต่ละตัวละครในเรื่องไว้ให้  สำหรับคนที่ภาษาอังกฤษไม่แข ็งแรง แต่ถ้าใครอยากเห็นภาพการทำง าน เห็นภาพชีวิตจริงก็แนะนำให้ ดู ตัวเต็มของ BBC รับรองว่าคุณเห็นภาพและเข้า ใจ การเป็นเทรดเดอร์ หรือ นักเก็งกำไร มากขึ้น สรุปภาษาไทย https://youtu.be/ -rGUnambuQk ฺBBC https://youtu.be/ vyOu

ทำความรู้จักกับ scalping

คำถามต่อเนื่องจาก เมื่อวาน เรื่อง scalping น้องเขาถามว่า scalping คืออะไรครับ? ตอบคราวๆการเทรด scalping คือการเทรดแบบ active ไปกับการเปลี่ยนแปลงของราคาที่เกิด โดยจะเน้นการทำกำไรแบบคงที่(ไม่มากไม่น้อยไป) ใช้ระยะเวลาถือครองสถานะสั้น และเทรดบนขนาด position size ที่เหมาะสมกับสภาพคล่องของตลาด (ไม่ใหญ่เกินไป) ทำกำไรจากรอบการเข้าออก บนการเปลี่ยนแปลงของราคาที่เกิด การเทรด scalping ต้องอาศัยทักษะการตัดสินใจ ที่เร็วและแม่นยำสอดคล้องกับพลวัตรของตลาด ต้องมีวินัย และสุดท้ายต้องมีแผนการเทรดที่ดี ส่วนหนังสือถ้าจะเริ่มจาก basic ผมแนะนำเล่มที่ชื่อว่า The Complete Idiot's Guide to Active Trading จะได้เรียนรู้การเทรดแบบ active trading ไปด้วย

Block Chain Technology

เทคโนโลยีที่กำลังมาแรงน่าจ ับตามาก ผมเห็นหลาย fintech startup ของอเมริกา เอาเทคโนโลยีและอัลกอริทึ่ม การเข้ารหัส block chain (ไม่ได้เอา bitcoin มานะ) มาพัฒนาทำระบบกระเป๋าเงินดิ จิตอลออนไลน์, การโอนย้ายเงินแบบ P2P และอื่นๆแล้ว  รู้สึกว่าอนาคต คงจะได้ใช้จริงแน่ๆ จินตนาการไปถึงการไปเที่ยวแ ต่ไม่ต้องแลกเงิน พกเงินเพราะเงินอยู่ในมือถื อ ,การไม่ต้องความปลอดภัยไปนั ่งกังวลเวลาซื้อของออนไลน์ผ ่านบัตรเครดิต การยืมเงินกู้เงินข้ามประเท ศ  ภาพนี้อธิบายรายละเอียดดี ลองศึกษาดูได้นะครับ https://bitsonblocks.net/ 2015/09/09/ a-gentle-introduction-to-bl ockchain-technology/

coursera for trader

ถ้าใครมองหาการใช้เวลาวันหย ุดสำหรับการเรียนรู้ ถือเป็นช่วงที่ดี เพราะ  coursera.org  มีครอสดีๆเปิดให้เข้าลงทะเบ ียนเรียนได้ในช่วงเดือน กค. หลายครอส ผมขอเอาบางส่วน ที่น่าสนใจมาแนะนำ (คนชอบถามว่าผมเรียนโน้นนี่ มาจากไหน นี่แหละครับ คลังความรู้ของผม) 1.Portfolio and Risk Management ของ University of Geneva ไม่ได้เรียนมาสายตรง แต่อยากมีความรู้ด้านนี้เบื ้องต้นไว้ จัดพอร์ตบริหารพอร์ตด้วยตัว เอ ง แนะนำเลยครับ เนื้อหาเข้าใจง่ายไม่ยากเกิ นไป และมีตัวอย่างให้ศึกษาตามได ้ https://www.coursera.org/ learn/ portfolio-risk-management 2. Global Financial Crisis ผมยังไม่เคยเรียนอันนี้นะ แต่อ่านรีวิวเบื้องต้นแล้วน ่าสนใจดี เขาสอนเรื่อง การเกิดวิกฤติการเงิน สาเหตุ ผลที่เกิด ตัวเลขสถิติสำคัญ และนโยบายต่างๆที่ออกมาหลัง เกิดวิกฤติ เน้นๆเป็นวิกฤติซับไพร์มของ สหรัฐ และวิกฤติการเงินของยุโรป https://www.coursera.org/ learn/ global-financial-crisis 3. Financial Engineering and Risk Management Part I ของ Columbia University ครอสนี้ค่อนข้างยาก หนัก Math เพราะไปทาง Quant ตามสโลแกนที่เขาเขียนว่าจะท ำให้เราเข้าใจ &qu

แหล่งความรู้ด้านการพัฒนาระบบเทรด

ตอบคำถาม เรื่องแหล่งความรู้ด้านการพ ัฒนาระบบเทรด ด้านกลยุทธ์การเทรด หาแบบเชิงลึกหรือขั้นสูง ไม่ค่อยมีในตำราหนังสือทั่ว ไป ที่วางขายในอะเมซอน หรอกครับ(ภาษาไทยนี้ไม่ต้อง พูดถึง)  ส่วนมากถ้าอยากจะเรียนรู้ ต้องอ่านจาก บทความวิจัยสาย Quant trading จากกลุ่มที่เขาทดสอบทดลองจร ิงๆ มากกว่า เราจะเห็นไอเดีย เห็นประเด็นและเทคนิคใหม่ๆ ค่อนข้างเยอะ แน่นอนว่า 1 paper อาจจะต้องอ่านกันเป็นสัปดาห ์  แต่เมื่อเราแกะได้เข้าใจได้  มันจะทำให้นำไปพัฒนาต่อยอดไ ด้เร็ว กว่าการ มา งมหรือลองผิดลองถูกเอง มาก แล้วปัจจุบัน paper พวกนี้มีค่อนข้างเยอะด้วย แถมสงสัยหรือมีประเด็น อาจจะลอง email ไปคุยกับคนเขียน แลกเปลี่ยนความคิดเห็นและ ได้ connection เพิ่มอีก (ผมก็ใช้วิธีนี้ในการเรียนร ู้มาตลอด)